時值歲末，私募基金圈中接連出事，繼澤熙之后，廣州穗富目前“接棒”成為輿論關(guān)注的中心。
事情是這樣的，11月18日，深圳交易所發(fā)布了對廣州穗富投資管理有限公司及其法定代表人給予公開譴責的公告，9月7日至9月25日期間，廣州穗富通過信托產(chǎn)品累計減持同大股份，公司行為違反了相關(guān)規(guī)定，證監(jiān)會隨后也在例行的每周新聞發(fā)布會上表示情況屬實，并對此進行立案調(diào)查。
那么，這件事情究竟是怎樣的來龍去脈呢？
禍起違規(guī)減持？
中國經(jīng)濟網(wǎng)記者了解到，在今年股災期間，證監(jiān)會為維穩(wěn)市場發(fā)布了“18號公告”，要求上市公司控股股東和持股5%以上股東及董監(jiān)高，六個月內(nèi)不得通過二級市場減持本公司股份。
但似乎廣州穗富對這份公告置若罔聞。記者注意到，在深交所發(fā)布的公告中，截至2015年9月6日，廣州穗富通過旗下25只信托產(chǎn)品合計持有山東同大海島新材料股份有限公司(股票代碼：300321，以下簡稱“同大股份”)股份3,031,084股，持股占比6.83%，為同大股份持股5%以上股東。9月7日至9月25日期間，廣州穗富通過信托產(chǎn)品累計減持同大股份741,777股，減持比例為1.67%。廣州穗富的減持行為違反了中國證券監(jiān)督管理委員會公告〔2015〕18號中有關(guān)“從即日(2015年7月8日)起6個月內(nèi)，上市公司控股股東和持股5%以上股東及董事、監(jiān)事、高級管理人員不得通過二級市場減持本公司股份”的規(guī)定。此外，廣州穗富曾于7月10日出具了不減持“同大股份”股份的承諾函，廣州穗富也違反了該承諾。
證監(jiān)會新聞發(fā)言人張曉軍11月20日在例行新聞發(fā)布會上表示，經(jīng)進一步核查，廣州穗富9月份減持同大股份股票情況屬實，違反了證監(jiān)會[2015]18號公告中關(guān)于禁止持股5%以上股東減持公司股份的有關(guān)規(guī)定，證監(jiān)會擬對廣州穗富違規(guī)減持行為采取監(jiān)管措施并已立案調(diào)查。
張曉軍表示，經(jīng)進一步核查，廣州穗富減持行為違反了18號公告中關(guān)于禁止持股5%以上股東減持公司股份的有關(guān)規(guī)定，違反了《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》相關(guān)規(guī)定。此外，廣州穗富于7月10日承諾即日起6個月內(nèi)不減持其直接或間接持有的公司股票，此次減持亦違背了其自身所作承諾。
不過，有意思的是，該筆違規(guī)行為似乎并不劃算，在2014年12月至2015年1月期間廣州穗富增持的0.7%的股份中，增持均價為53.25元/股，并且，2015年以來的增持均價也在55元/股以上，而此次9月間的違規(guī)減持均價只有48.77元/股，廣州穗富這筆投資損失不菲。而如今又遭受了處罰，廣州穗富可以說是賠了夫人又折兵。
對此，該公司相關(guān)人士近日在接受某媒體公開訪問時表示，就違規(guī)減持受監(jiān)管機構(gòu)處分一事，已向證監(jiān)會提交了復查申請，正等待復查結(jié)果。至于限制交易一事，深交所也只是限制其產(chǎn)品買賣同大股份，其他股票交易不受影響。
奇葩的違規(guī)減持
根據(jù)同大股份今年1月14日披露的簡式權(quán)益變動報告書顯示，廣州穗富通過旗下的陽光私募基金及傘形結(jié)構(gòu)化信托產(chǎn)品，從2014年7月9日至2015年1月12日，合計增持235.2984萬股，占同大股份總股本的5.3%。
而種種跡象表明，廣州穗富的違規(guī)減持實際是虧本出貨，那么他們到底虧了多少錢呢？一位不愿意透露姓名的人士對此測算，2014年12月至2015年1月，廣州穗富買入同大股份31.17萬股的均價是53.25元/股，2月2日至4日買入同大股份46.6萬股的均價為57.10元/股。其減持74.18萬股的均價為48.77元/股，合計虧損超過700萬元。
同大股份公司董秘于洪亮對媒體表示： “主要是理財產(chǎn)品到期，沒有錢兌付，所以減持。減持原因深交所也有了解，否則處罰會很嚴格。” 對于“揮淚大甩賣”解釋的另一個版本是，廣州穗富解釋稱，“股災”期間，投資者恐慌，其基金產(chǎn)品凈值大幅回撤，并于期間遭受大量贖回，公司風控人員對觸及預警、止損線和兌付贖回的部分產(chǎn)品進行平倉變現(xiàn)應對，因此，“于2015年9月無意減持了部分同大股份”。
數(shù)據(jù)表明，廣州穗富多個信托產(chǎn)品在“股災”后回撤幅度接近或超過50%，粵財信托-穗富3號回撤幅度達到51.92%。而在“股災”前，這些產(chǎn)品“表現(xiàn)突出”，有4只產(chǎn)品的收益率都翻倍。此外，中國經(jīng)濟網(wǎng)記者還注意到，廣州穗富旗下粵財信托-穗富11號、穗富12號兩個較近時間發(fā)布的產(chǎn)品有較大比例的回撤。
有研究私募的分析師指出，陽光私募托管資金和私募自有資金是分開的，因此即便廣州穗富因為違規(guī)減持行為遭受證監(jiān)會處罰，其發(fā)行的產(chǎn)品兌付不會產(chǎn)生影響，也對這些產(chǎn)品持有的上市公司股份不會產(chǎn)生太大影響，只不過投資者要考慮可能引發(fā)的市場心理變化和拋壓出現(xiàn)。
廣州穗富何許人也？
根據(jù)記者的了解，實際上廣州穗富似乎一直也在被重點監(jiān)控的范圍內(nèi)。
10月23日，證監(jiān)會曾稱廣州某投資管理有限公司涉嫌操縱“國光股份”、“國農(nóng)科技”、“鴻特精密”、“金宇車城”、“科恒股份”、“萬福生科”等6只股份，當時就有市場人士質(zhì)疑稱這家公司可能就是廣州穗富。然而廣州穗富基金經(jīng)理易向軍表示，并未收到相關(guān)處罰通知。
記者注意到，“國光股份”“國農(nóng)科技”“金宇車城”“萬福生科”四個公司中十大流通股榜單中都出現(xiàn)過廣州穗富信托產(chǎn)品的身影。
值得關(guān)注的是，易向軍是廣州穗富的核心人物，曾在2006年成功捕捉到國金證券、中信證券、遼寧成大等超級券商股，踏準了行情而名噪于業(yè)界。2013年受隆聚高層相邀共同發(fā)起穗定投資，現(xiàn)任廣州穗富投資管理有限公司董事長兼總經(jīng)理。
而來自于該公司官網(wǎng)的消息顯示，廣州穗富成立于2013年，注冊資本1000萬元。目前有粵財信托系列、長安信托系列、中融信托系列、廈門信托系列、銀河資本系列等近30只陽光私募產(chǎn)品。
由于操作風格較為激進，其系列產(chǎn)品在2014年至2015年上半年獲得高收益率而成為私募界的“黑馬”。業(yè)界以“澤熙第二”來稱呼廣州穗富。有業(yè)內(nèi)人士表示，從穗富系的風格來看，其資本投機屬性較為濃厚，極少會參與到上市公司的經(jīng)營與融資方面，其市場影響程度相比于澤熙來說要小的多，在股災發(fā)生后很多私募也遇到了資金鏈緊張問題，通過減持套現(xiàn)補充資金情況有可能發(fā)生。
那么，圈里所說的第二是否真的會步澤熙的后塵呢？ 我們拭目以待！(記者 李喬宇 張桔)