中新網(wǎng)9月21日電 9月19日，峰瑞資本(FREES FUND)宣布在60天之內(nèi)完成了人民幣基金的第一輪募集，來(lái)自8家機(jī)構(gòu)，共募集9.2億元人民幣。至此，峰瑞資本管理資產(chǎn)規(guī)模超過(guò)20億元人民幣，其中包括2支早期基金和2支專(zhuān)項(xiàng)基金。昆侖萬(wàn)維、浙報(bào)傳媒等諸多著名機(jī)構(gòu)、上市公司對(duì)峰瑞資本進(jìn)行了投資。
據(jù)悉，十月底之前，峰瑞資本管理的人民幣基金將會(huì)完成第二輪(即最后一輪)募集，人民幣基金的第二輪募集已吸引若干機(jī)構(gòu)以及個(gè)人LP(有限合伙人，即出資人)群體的加入，募集總資將大額超過(guò)原計(jì)劃10億元規(guī)模。峰瑞資本的美元基金目前也在募集過(guò)程中。
過(guò)去60天內(nèi)，資本市場(chǎng)經(jīng)歷了巨大波動(dòng)。上證指數(shù)于8月26日下跌至2927點(diǎn)，較今年最高點(diǎn)5166點(diǎn)下跌近43%。同時(shí)7月經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)顯示：國(guó)家投資增速再放緩，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)承壓。PPI同比巨降5.4%，達(dá)到六年來(lái)新低。在這一大背景下，業(yè)界許多基金募資都遇到了嚴(yán)重挑戰(zhàn)。
形成鮮明對(duì)比的是，峰瑞資本旗下人民幣基金的第一輪募集仍然逆勢(shì)突圍，預(yù)計(jì)在第二輪募集中將實(shí)現(xiàn)大額超募。
峰瑞資本在資本寒冬中的杰出表現(xiàn)很大程度上得益于對(duì)傳統(tǒng)VC法則的改進(jìn)和創(chuàng)新。
比如峰瑞資本對(duì)分配模式進(jìn)行了創(chuàng)新，其在國(guó)內(nèi)首次引入管理費(fèi)對(duì)賭條款，在基金到期日，如果基金的投資收益少于3倍，峰瑞資本將向出資人退還全部管理費(fèi)，這一變化打破了傳統(tǒng)VC的管理費(fèi)“鐵飯碗”，將收益與績(jī)效直接掛鉤。
接下來(lái)的第二輪募集中，峰瑞資本將把個(gè)人LP作為重點(diǎn)。
峰瑞資本針對(duì)個(gè)人LP推出的創(chuàng)新規(guī)則是把出資門(mén)檻降至100萬(wàn)元人民幣，這使得大量具備優(yōu)質(zhì)行業(yè)和產(chǎn)業(yè)鏈資源的中產(chǎn)階層，也可以參與到早期股權(quán)投資中。也就是說(shuō)在峰瑞資本的LP版圖里，未來(lái)“社會(huì)化LP”將有極大空間，讓LP人群不再局限于機(jī)構(gòu)和有限的高凈值人群。
對(duì)比傳統(tǒng)VC，峰瑞資本的LP(有限合伙人)還將獲得以下三項(xiàng)增益：
1.跟投優(yōu)先權(quán)：LP在本輪和之后都將獲得優(yōu)先信息披露和跟投機(jī)會(huì)；同時(shí)峰瑞資本鼓勵(lì)已投公司在LP中尋找下一輪投資機(jī)會(huì)，建立內(nèi)部投資生態(tài)圈。
2.加入個(gè)人LP社群：峰瑞資本將定制社群互動(dòng)活動(dòng)；也根據(jù)LP自身需求，打通最有價(jià)值的信息與資源。
3. 公開(kāi)透明的投資過(guò)程：峰瑞資本的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)團(tuán)隊(duì)和LP管理團(tuán)隊(duì)將信息的溝通機(jī)制系統(tǒng)化，并將基金運(yùn)營(yíng)狀況、已投公司非敏感性業(yè)務(wù)進(jìn)展對(duì)LP進(jìn)行實(shí)時(shí)透明通報(bào)，讓LP更清楚自己投資的去向和收益情況。
以上多項(xiàng)舉措都導(dǎo)致了個(gè)人LP報(bào)名火爆的局面。截止記者發(fā)稿前，峰瑞資本個(gè)人LP正式報(bào)名人數(shù)已超過(guò)170人，其中通過(guò)峰瑞資本官方網(wǎng)站申請(qǐng)者超過(guò)100人。已達(dá)成意向的投資額超過(guò)3億元人民幣。
目前峰瑞資本的LP人群主要來(lái)自于：互聯(lián)網(wǎng)以及相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈的創(chuàng)業(yè)者和連續(xù)創(chuàng)業(yè)者、企業(yè)中高層和金融行業(yè)的高管。
隨著募資的順利開(kāi)展，峰瑞資本近期在投資上大動(dòng)作頻繁。2015年8月，峰瑞資本宣布以專(zhuān)項(xiàng)基金完成對(duì)UBER GLOBAL(優(yōu)步全球)的投資。2015年9月16日，峰瑞資本再次以專(zhuān)項(xiàng)基金的形式向中國(guó)最大食品電商企業(yè)——三只松鼠進(jìn)行了D輪投資，總金額達(dá)3億元人民幣。